S&P 500 и Nasdaq снизились, при этом Dow продолжает ставить рекорды

Фондовые индексы США показали относительно спокойную сессию после сильного роста в понедельник, при этом падение акций технологических компаний оказало давление на рынок в целом, в то время как падение цен на нефть продолжало оказывать поддержку экономически чувствительным секторам. Индекс Dow Jones Industrial Average вырос на 0,6% и продолжил свой рост до нового рекордного уровня, в то время как S&P 500 снизился на 0,6%, а Nasdaq Composite упал на 1,2%.

Акции технологических компаний начали снижение после того, как возглавили рост на предыдущей сессии. Сектор информационных технологий упал на 2,3%, что сделало его наихудшим с большим отрывом. Основной удар пришелся на акции полупроводниковых компаний, поскольку инвесторы фиксировали прибыль после резкого роста в понедельник. Индекс Philadelphia Semiconductor снизился на 5,7%, потеряв все свои достижения предыдущего дня.

Среди заметных отстающих – Lumentum и Monolithic Power Systems, которые продемонстрировали значительные убытки, в то время как NVIDIA снизилась на 2,4%, что негативно сказалось как на полупроводниковой группе, так и на более широком комплексе компаний с мегакапитализацией. Слабость крупных технологических компаний привела к снижению ETF Vanguard Mega Cap Growth на 1,1%.

Несмотря на давление на акции технологических компаний, настроения на рынке оставались относительно позитивными. SpaceX продолжила привлекать интерес инвесторов после своего недавнего IPO, продолжив впечатляющий рост после дебюта. Несмотря на то, что во второй половине дня акции отыграли вниз значительную часть начального роста, к закрытию вновь появились покупатели, что позволило акциям подорожать почти на 5%.

Помимо технологий, падение цен на энергоносители стало благоприятным фоном для большей части рынка. Инвесторы сохраняли оптимизм в отношении того, что запланированное на пятницу подписание мирного соглашения между США и Ираном может привести к долгосрочному снижению геополитической напряженности и поможет снизить цены на энергоносители. Фьючерсы на нефть марки WTI подешевели на 6,0%, составив 76,06 доллара за баррель.

Продолжающееся снижение цен на нефть оказало давление на энергетический сектор, который упал на 0,4%.

Cемь из одиннадцати секторов S&P 500 завершили торги с повышением. Финансовые акции выросли на 1,5%, поскольку снижение цен на нефть ослабило опасения по поводу экономического роста и поддержало акции банков. JPMorgan Chase стал лидером рейтинга Dow после того, как появились сообщения о том, что JPMorgan и Morgan Stanley были выбраны для проведения потенциального IPO ракетного подразделения Axyv, принадлежащего L3Harris Technologies, стоимостью 2 миллиарда долларов.

Циклические секторы также выиграли от улучшения макроэкономического фона. Промышленность выросла на 0,7%, в то время как сектор материалов вырос на 0,5%, чему способствовали продолжающиеся успехи компаний, производящих строительные материалы, и снижение доходности казначейских облигаций.

Однако акции компаний с малой и средней капитализацией не смогли сохранить динамику. Индекс Russell 2000 снизился на 0,9%, в то время как индекс S&P MidCap 400 потерял 0,3%.

Корпоративные новости были относительно скромными, хотя несколько отдельных имен привлекли внимание. Акции Moderna подскочили на 6,3% после того, как компания представила обнадеживающие новости о своей линейке продуктов и стратегии коммерциализации. CoreWeave вырос почти на 10% после объявления о том, что он достиг самой высокой производительности обучения DeepSeek-V3 671B в тестовом режиме.

Внимание инвесторов теперь переключено на завтрашнее заседание FOMC. Хотя многие ожидают, что Федеральная резервная система оставит процентные ставки без изменений, участники рынка будут внимательно следить за первым заседанием под руководством председателя ФРС Кевина Уорша, чтобы получить информацию о будущей политике и оценке Комитетом недавних улучшений в области инфляции и цен на энергоносители.

Наш портфель – индекс FTinvest 11 снизился на 1,01% и закрылся на отметке 978,00, восстановив прибыль от предыдущей сессии и продлив недавний период волатильности. Портфель остается ниже уровня 1000 и продолжает торговаться значительно ниже своего исторического максимума в 1078,93, что отражает продолжающееся влияние слабости одного компонента портфеля, сталкивающегося с проблемами, связанными с ликвидностью.

Акции FTinvest 11 выросли примерно на 5,37% с начала года. Несмотря на недавний спад, портфель продолжает демонстрировать положительную доходность в 2026 году и по-прежнему основывается на дисциплинированной философии инвестирования, ориентированной на повышение стоимости.